少年云飛揚（徐少強飾）來歷鮮為人知道他雖與武當派掌門青松（張瑛飾）有一段不尋常的關系但他在武當派卻是地位卑微其後獲得一神秘黑衣人秘授武功 　　青松與武林煞星獨孤無敵（楊澤霖飾）三度較量可惜俱敗對方手下使獨孤無敵稱霸武林 　　武當山上接二連三發生離奇血案皆涉及云飛揚最後青松竟遭慘死使他百感交集遂離開武當山當時武林中有一種神奇武功「天蠶訣」該種武功的秘訣在于「變」倘若學者不精束繭自縛反連本身的武功也喪失若能領悟其中奧秘曉得如何變化則可使武功臻至化境成為武林中地位最高的盟主 　　云飛揚經過無數離奇遭遇終于學會「天蠶訣」并且得到美人青睞他與獨孤鳳（曲可秀飾）、傅香君（余安安飾）、倫婉兒（馬敏兒飾）的纏綿緋惻愛情令他感到雖然能擊敗天下第一高手獨孤無敵但換來的只是一片悲哀